在很深、很深的海底，有一座雄伟的城堡，里面住着六位人鱼公主，她们都十分美丽， 尤其是最小的公主，她留着金色的长头发，比姐姐们都漂亮，她最喜欢听姐姐们说许多海面 上的新鲜事，因此，小公主常想着，有一天能自己到海面上看看。 等了又等，就在小公主十五岁生日的时候，她悄悄的游到了海面，海面上有一艘很大的 船，船上许多人正举行着盛大的生日宴会。 船上的人们举杯祝贺：“王子！祝您生日快乐！”那个王子威风凛凛，潇洒英俊。人鱼 公主也为之着迷。 但是…… 突然，“呼！”刮起了一阵大风把大船吹翻了，王子也掉落海中，漂流到海面上。 “糟了！如果不赶紧救王子，他会有生命危险的！”于是人鱼公主费了很大的力气才把 王子救到岸上。 “王子！醒醒吧！”人鱼公主摸着王子的手说。 这时候，人鱼公主听见脚步声走近来了，就躲到岩石后面，来的是一位女孩她看见王子 躺在沙滩上大吃一惊，王子在她细心的照顾下很快就清醒了。 王子对那女孩微笑着说：“谢谢你！救了我的性命。” 人鱼公主听了很伤心：“王子，我才是救你的人啊！” 人鱼公主无法把王子忘记，因为她是人鱼，无法与王子接近，所以每到晚上，她就游到 城堡外，远远地望着王子。
人鱼公主自言自语的说：“我真想变成人类啊！” 于是，人鱼公主就去求助魔女来帮助她达成心愿。 魔女说：“我有办法让你变成人类，但是当你的尾巴变成脚的时候，走起路来会像刀割 一样疼痛，还有，如果王子与别人结婚，你将会化成泡泡而死去。” 除此之外魔女也希望人鱼能把她美妙的声音送给她。 “好！只要我能在王子的身边，什么都不在乎了！” 于是人鱼公主游到了城堡的岸边，喝下了魔女的药，全身觉得非常的难过而昏过去；不 知过了多久，人鱼公主的尾巴慢慢的分裂成双脚。 “小姐，你怎么了。” 当人鱼公主慢慢的睁开双眼，眼前的人竟是王子；但是人鱼公主却无法回答，因为她已 经把声音送给了魔女。 王子把人鱼公主带回了城堡，并给她穿上华丽的衣裳。 “真是个美人啊！”城堡的人都十分称赞人鱼公主的美貌，虽然人鱼公主不能说话和唱 歌，而她美妙的舞姿却吸引了所有人的目光，但谁都不知道人鱼公主是忍受着脚痛，来取乐 王子和众人的。 王子对待人鱼公主，就像妹妹般地，照顾得无微不至。
有一天，王子带着人鱼公主来到了邻国，那是上次他落海获救的地方；王子是去与那女 孩会面的。 王子非常高兴地说：“我的性命是她救回来的，所以我要和她结婚。” “不对！不对！王子，是我救你的呀！”人鱼公主喊叫着，但是王子仍然听不见。 王子终于和那女孩结婚了。 在回国的船上，人鱼公主伤心的哭泣着，这时候从海中传来姐姐们的声音：“为了要救 你，我们去求魔女，并用我们的头发换来这把宝剑，你就用它来杀死王子，用王子的血涂在 你脚上，就会变回人鱼。” “你要鼓起勇气去做，否则明天一早，你将变成泡泡死去。” 人鱼公主下定了决心，在王子睡着时进入他的寝宫；但是看着王子安祥的脸，怎么也下 不了手。 黎明时，人鱼公主在甲板上自言自语地说：“王子！再见了。” 于是人鱼公主的身体慢慢地，化做了许多五彩缤纷的泡泡。 黎明的曙光，照耀着泡泡，而人鱼公主的身影，又像在泡泡中忽隐忽现的往上升。 “我那可爱的妹妹，到那里去了！”王子正四处寻找人鱼公主。 变成空气的人鱼公主只是对着王子看，很满足地往粉红云彩的深处飞去！
